Lợi thế của Giao dịch Hợp đồng Tương lai Perpetual
Lợi thế của Giao dịch Hợp đồng Tương lai Perpetual
Giao dịch hợp đồng tương lai tiền điện tử đã trở thành một phần không thể thiếu trong thế giới đầu tư tài chính số. Trong số các loại hợp đồng tương lai, hợp đồng tương lai Perpetual (vĩnh cửu) đang ngày càng được ưa chuộng nhờ những lợi thế độc đáo mà chúng mang lại. Bài viết này sẽ cung cấp một cái nhìn chi tiết về giao dịch hợp đồng tương lai Perpetual, đặc biệt dành cho những người mới bắt đầu, bao gồm định nghĩa, cơ chế hoạt động, lợi ích và rủi ro liên quan.
Hợp đồng Tương lai Perpetual là gì?
Hợp đồng tương lai Perpetual, hay còn gọi là hợp đồng vĩnh cửu, là một loại hợp đồng tương lai không có ngày hết hạn. Điều này khác biệt so với các hợp đồng tương lai truyền thống, vốn có một ngày đáo hạn cụ thể. Thay vì các nhà giao dịch phải liên tục gia hạn hợp đồng trước khi đáo hạn, hợp đồng Perpetual cho phép giao dịch liên tục mà không cần lo lắng về việc đáo hạn.
Để duy trì tính liên tục này, các hợp đồng Perpetual sử dụng một cơ chế gọi là "tỷ lệ tài trợ" (funding rate). Tỷ lệ tài trợ là khoản thanh toán định kỳ giữa những người mua và người bán hợp đồng, được thiết kế để neo giá của hợp đồng Perpetual gần với giá giao ngay (spot price) của tài sản cơ sở. Nếu giá hợp đồng cao hơn giá giao ngay, những người mua sẽ trả phí cho những người bán và ngược lại.
Bạn có thể tìm hiểu thêm về Hợp đồng Tương lai ETH vĩnh cửu tại [1].
Cơ chế hoạt động của Hợp đồng Tương lai Perpetual
Hiểu được cơ chế hoạt động của hợp đồng Perpetual là rất quan trọng trước khi bắt đầu giao dịch. Dưới đây là các thành phần chính:
- Giá hợp đồng: Giá hiện tại của hợp đồng tương lai Perpetual trên sàn giao dịch.
- Giá giao ngay: Giá hiện tại của tài sản cơ sở (ví dụ: Bitcoin, Ethereum) trên thị trường giao ngay.
- Tỷ lệ tài trợ: Khoản thanh toán định kỳ giữa những người mua và người bán để duy trì sự chênh lệch giá giữa hợp đồng và giá giao ngay ở mức tối thiểu. Tỷ lệ này có thể dương (người mua trả cho người bán) hoặc âm (người bán trả cho người mua).
- Ký quỹ (Margin): Số tiền cần thiết để mở và duy trì một vị thế giao dịch. Ký quỹ được sử dụng làm tài sản thế chấp để đảm bảo thực hiện hợp đồng.
- Đòn bẩy (Leverage): Khả năng kiểm soát một lượng tài sản lớn hơn với số vốn nhỏ hơn. Đòn bẩy có thể khuếch đại cả lợi nhuận và thua lỗ.
- Thanh lý (Liquidation): Xảy ra khi giá di chuyển bất lợi đến mức tài khoản ký quỹ của bạn không đủ để duy trì vị thế. Khi đó, vị thế của bạn sẽ bị đóng buộc để ngăn chặn các khoản lỗ lớn hơn.
Tìm hiểu kỹ về Ký quỹ trong Giao dịch Futures và cách tính toán, quản lý hiệu quả tại [2].
Lợi thế của Giao dịch Hợp đồng Tương lai Perpetual
Có nhiều lợi thế khi giao dịch hợp đồng tương lai Perpetual so với các loại hợp đồng tương lai truyền thống hoặc giao dịch giao ngay:
- Không có ngày đáo hạn: Đây là lợi thế lớn nhất. Người giao dịch không cần phải lo lắng về việc gia hạn hợp đồng, cho phép họ duy trì vị thế trong thời gian dài hơn.
- Đòn bẩy cao: Hợp đồng Perpetual thường cung cấp đòn bẩy cao hơn so với giao dịch giao ngay, cho phép người giao dịch khuếch đại lợi nhuận tiềm năng. Tuy nhiên, đòn bẩy cao cũng đi kèm với rủi ro cao hơn.
- Khả năng Short Selling: Hợp đồng Perpetual cho phép người giao dịch kiếm lợi nhuận từ cả thị trường tăng (long position) và thị trường giảm (short position). Điều này mở ra nhiều cơ hội giao dịch hơn.
- Thanh khoản cao: Nhiều sàn giao dịch tiền điện tử cung cấp hợp đồng Perpetual với thanh khoản cao, giúp người giao dịch dễ dàng mua và bán hợp đồng mà không gây ra sự trượt giá lớn.
- Tiếp cận thị trường toàn cầu: Giao dịch hợp đồng Perpetual cho phép người giao dịch tiếp cận thị trường tiền điện tử toàn cầu 24/7.
- Tỷ lệ tài trợ: Cơ chế tỷ lệ tài trợ giúp giữ cho giá hợp đồng Perpetual gần với giá giao ngay, giảm thiểu rủi ro chênh lệch giá quá lớn.
Để hiểu rõ hơn về Perpetual Futures, hãy tham khảo tại [3].
Rủi ro của Giao dịch Hợp đồng Tương lai Perpetual
Mặc dù hợp đồng Perpetual mang lại nhiều lợi ích, nhưng cũng đi kèm với những rủi ro đáng kể:
- Rủi ro thanh lý: Do đòn bẩy cao, người giao dịch có thể bị thanh lý vị thế nếu giá di chuyển bất lợi. Điều này có thể dẫn đến mất toàn bộ vốn đầu tư.
- Biến động giá: Thị trường tiền điện tử nổi tiếng với sự biến động giá cao. Biến động giá đột ngột có thể dẫn đến thanh lý nhanh chóng.
- Rủi ro về tỷ lệ tài trợ: Tỷ lệ tài trợ có thể thay đổi đáng kể, ảnh hưởng đến lợi nhuận của người giao dịch. Tỷ lệ tài trợ âm có thể làm giảm lợi nhuận của người short, trong khi tỷ lệ tài trợ dương có thể làm giảm lợi nhuận của người long.
- Rủi ro sàn giao dịch: Luôn có rủi ro liên quan đến việc sử dụng các sàn giao dịch tiền điện tử, bao gồm rủi ro bảo mật, rủi ro thanh khoản và rủi ro pháp lý.
- Phức tạp: Giao dịch hợp đồng Perpetual có thể phức tạp, đặc biệt đối với người mới bắt đầu. Hiểu rõ các khái niệm như ký quỹ, đòn bẩy, tỷ lệ tài trợ và thanh lý là rất quan trọng.
Chiến lược Giao dịch Hợp đồng Tương lai Perpetual cho Người Mới Bắt Đầu
Dưới đây là một số chiến lược giao dịch hợp đồng tương lai Perpetual phù hợp cho người mới bắt đầu:
- Giao dịch theo xu hướng: Xác định xu hướng thị trường và giao dịch theo hướng đó. Sử dụng các chỉ báo kỹ thuật như đường trung bình động (moving averages) và chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) để xác định xu hướng.
- Giao dịch đột phá (Breakout Trading): Tìm kiếm các mức hỗ trợ và kháng cự quan trọng. Khi giá phá vỡ một trong những mức này, hãy xem xét mở một vị thế theo hướng đột phá.
- Giao dịch theo phạm vi (Range Trading): Xác định các phạm vi giá nơi giá dao động giữa các mức hỗ trợ và kháng cự. Mua khi giá chạm mức hỗ trợ và bán khi giá chạm mức kháng cự.
- Quản lý rủi ro: Luôn sử dụng lệnh dừng lỗ (stop-loss orders) để hạn chế thua lỗ tiềm năng. Không bao giờ đầu tư nhiều hơn số tiền bạn có thể chấp nhận mất.
- Bắt đầu với số vốn nhỏ: Bắt đầu giao dịch với số vốn nhỏ để làm quen với các nền tảng giao dịch và các chiến lược khác nhau.
- Học hỏi liên tục: Thị trường tiền điện tử luôn thay đổi. Hãy cập nhật kiến thức của bạn và học hỏi từ những người giao dịch có kinh nghiệm.
Kết luận
Giao dịch hợp đồng tương lai Perpetual có thể mang lại nhiều lợi ích cho các nhà giao dịch tiền điện tử, bao gồm khả năng giao dịch 24/7, đòn bẩy cao và khả năng kiếm lợi nhuận từ cả thị trường tăng và giảm. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải hiểu rõ các rủi ro liên quan và áp dụng các chiến lược quản lý rủi ro hiệu quả. Đối với người mới bắt đầu, nên bắt đầu với số vốn nhỏ, học hỏi liên tục và tuân thủ các nguyên tắc quản lý rủi ro nghiêm ngặt.
Các sàn giao dịch Futures được khuyến nghị
| Sàn | Ưu điểm & tiền thưởng Futures | Đăng ký / Ưu đãi |
|---|---|---|
| Binance Futures | Đòn bẩy lên tới 125×, hợp đồng USDⓈ-M; người dùng mới có thể nhận tới 100 USD voucher chào mừng, thêm 20% giảm phí spot trọn đời và 10% giảm phí futures trong 30 ngày đầu | Đăng ký ngay |
| Bybit Futures | Hợp đồng perpetual nghịch đảo & tuyến tính; gói chào mừng lên tới 5 100 USD phần thưởng, bao gồm coupon tức thì và tiền thưởng theo cấp bậc lên tới 30 000 USD khi hoàn thành nhiệm vụ | Bắt đầu giao dịch |
| BingX Futures | Copy trading & tính năng xã hội; người dùng mới có thể nhận tới 7 700 USD phần thưởng cộng với 50% giảm phí giao dịch | Tham gia BingX |
| WEEX Futures | Gói chào mừng lên tới 30 000 USDT; tiền thưởng nạp từ 50–500 USD; bonus futures có thể dùng để giao dịch và thanh toán phí | Đăng ký WEEX |
| MEXC Futures | Tiền thưởng futures có thể dùng làm ký quỹ hoặc thanh toán phí; các chiến dịch bao gồm bonus nạp (ví dụ: nạp 100 USDT → nhận 10 USD) | Tham gia MEXC |
Tham gia cộng đồng của chúng tôi
Theo dõi @startfuturestrading để nhận tín hiệu và phân tích.